التوقعات الأسبوعية لسوق الفوركس لأزواج اليورو/الدولار الأمريكي والدولار الأمريكي/الين الياباني والدولار النيوزيلندي/الدولار الأمريكي

التوقعات الأسبوعية لسوق الفوركس لأزواج اليورو/الدولار الأمريكي والدولار الأمريكي/الين الياباني والدولار النيوزيلندي/الدولار الأمريكي

التحليل الأساسي ومعنويات السوق

كتبت في 15 ديسمبر أن أفضل فرص التداول لهذا الأسبوع من المرجح أن تكون:

• شراء البيتكوين بالدولار الأمريكي بعد إغلاق يومي (في نيويورك) فوق المستوى 103,647 دولار. وقد تم ذلك يوم الأحد، ولكن البيتكوين انخفضت بعد ذلك بنسبة 7.63%.
• بيع زوج اليورو/الدولار الأمريكي بعد إغلاق يومي (في نيويورك) أقل من المستوى 1.0414 دولار. وقد تم ذلك يوم الأربعاء ولكن للأسف ارتفع السعر بنسبة 0.75% منذ ذلك الحين.
• شراء مؤشر ناسداك 100. وقد انخفض بنسبة 1.84%.
• شراء العقود الآجلة للكاكاو أو صندوق تداول متداول للكاكاو. وقد ارتفع هذا بنسبة 5.79% خلال الأسبوع.

الخسارة الأسبوعية بنسبة 4.43% تعادل 1.11% لكل أصل.

كانت أهم النتائج التي تم التوصل إليها الأسبوع الماضي كما يلي:

• معدلات الفائدة على الأموال الفيدرالية الأمريكية وبيان لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية والتوقعات الاقتصادية: تم خفض معدلات الفائدة بنسبة 0.25% كما كان متوقعاً، ولكن تراجع توقعات حفض بنك الاحتياطي الفيدرالي لمعدلات الفائدة إلى خفضين فقط في عام 2025 كان مفاجأة متشددة عززت الدولار وضربت أسواق الأسهم الأمريكية.
• مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي في الولايات المتحدة: هذا هو مؤشر التضخم المفضل لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي، وقد ارتفع بنسبة 0.1% فقط على أساس شهري في حين كانت التوقعات عند 0.2%، ما أدى إلى مفاجأة تسهيلية، وعكست تأثيرات بنك الاحتياطي الفيدرالي المذكورة أعلاه.
• الناتج المحلي الإجمالي النهائي للولايات المتحدة: كان النمو الاقتصادي السنوي ثابتاً عند 2.8% كما كان متوقعاً.
• معدلات الفائدة وبيان السياسة النقدية لبنك اليابان: لا مفاجآت هنا.
• ملخص معدلات الفائدة الرسمية لبنك إنجلترا ونتائج التصويت والسياسة النقدية: كان التصويت لصالح خفض معدلات الفائدة أكثر تساهلاً من المتوقع، على الرغم من ترك معدلات الفائدة دون تغيير عند 4.75%.
• مؤشر مديري المشتريات لقطاعات الخدمات والتصنيع في الولايات المتحدة وألمانيا وبريطانيا وفرنسا: تفوقت الخدمات على التوقعات وكان أداء التصنيع أقل من التوقعات في كل مكان.
• مبيعات التجزئة في الولايات المتحدة: كانت البيانات مختلطة، حيث كانت البيانات الإجمالية أقوى قليلاً من المتوقع، في حين كانت البيانات الأساسية أضعف من المتوقع.
• مؤشر أسعار المستهلك في المملكة المتحدة (التضخم): كما هو متوقع عند معدل سنوي بلغ 2.6%.
• مؤشر أسعار المستهلك الكندي (التضخم): أضعف قليلاً من المتوقع.
• مبيعات التجزئة في المملكة المتحدة: أضعف كثيراً من المتوقع، مع زيادة شهرية بنسبة 0.2% فقط، في حين كانت التوقعات عند 0.5%، ما يشير إلى تباطؤ الاقتصاد.
• مبيعات التجزئة الكندية: أضعف قليلاً من المتوقع.
• الناتج المحلي الإجمالي النيوزيلندي: كان هذا أسوأ بكثير من المتوقع، حيث أظهر انخفاضاً بنسبة 1.0% بينما كان من المتوقع انخفاض بنسبة 0.2% فقط، ما أثار المخاوف من دخول نيوزيلندا في حالة ركود.
• مطالبات البطالة الأمريكية: كما هو متوقع تقريباً.
• مطالبات البطالة في المملكة المتحدة (تغير عدد المطالبين): أفضل بكثير من المتوقع.

ومن العناصر الجديرة بالملاحظة أيضاً التصريحات الصادرة عن أحد أعضاء هيئة صنع القرار في البنك المركزي الأوروبي والتي تفيد بأن تخفيضات معدلات الفائدة ستستمر خلال عام 2025.

شهد الأسبوع الماضي انعكاساً قوياً ضد موضوع الاتجاه المستمر لسوق الأسهم الأمريكية القوية، بعد أن أنتج بنك الاحتياطي الفيدرالي نهجاً أكثر تشدداً تجاه تخفيضات معدلات الفائدة، على الرغم من أن هذا انعكس جزئياً يوم الجمعة مع إصدار بيانات نفقات الاستهلاك الشخصي المنخفضة.

إقرأ أيضاَ | الدولار الأمريكي يتحرك صعودًا صوب أعلى مستوى فى عامين

غرد الرئيس المنتخب ترامب خلال عطلة نهاية الأسبوع عن خيبة أمله في الرسوم التي تفرضها بنما على الولايات المتحدة لاستخدامها للقناة التي سلمتها الولايات المتحدة لبنما في السبعينيات. حتى أن ترامب هدد باستعادة القناة. قد يحاول الرئيس ترامب الحصول على خصم، لكن تصريحاته قد يكون لها تأثير إضعاف البالبوا البنمي عندما تفتح الأسواق.

في سوق الفوركس، فإن عملات السلع الأساسية (الدولار الأسترالي والدولار الكندي والدولار النيوزيلندي) ضعيفة بشكل ملحوظ.

الأسبوع القادم: 23 – 27 ديسمبر

يحتوي الأسبوع القادم على جدول خفيف للغاية لأنه أسبوع عطلة عيد الميلاد، مع عطلة العديد من الأسواق الرئيسية من الثلاثاء إلى الخميس. وهذا يعني أن من المرجح أن يكون أسبوعاً خفيفاً.

نقاط البيانات المهمة للأسبوع القادم هي:

• الناتج المحلي الإجمالي الكندي
• مطالبات البطالة الأمريكية

التوقعات الشهرية لشهر ديسمبر 2024

بالنسبة لشهر ديسمبر، توقعت أن ينخفض ​​زوج اليورو/الدولار الأمريكي. أداء التوقعات حتى الآن هو:

التوقعات الأسبوعية 22 ديسمبر 2024

الأسبوع الماضي، لم أقم بأي توقعات أسبوعية حيث لم تكن هناك تحركات سعرية قوية بشكل غير عادي في أزواج العملات، وهو أساس استراتيجية التداول الخاصة بي.

كان الدولار الأمريكي مرة أخرى أقوى العملات الرئيسية، بينما كان الين الياباني مرة أخرى الأضعف. لم يتغير التقلب الأسبوع الماضي، حيث تغيرت قيمة 41% من أزواج وتقاطعات العملات الأكثر أهمية في الفوركس بأكثر من 1%.

يمكنك التداول بناءً على هذه التوقعات في حساب وساطة فوركس حقيقي أو تجريبي.

مستويات الدعم/المقاومة الرئيسية للأزواج الشائعة

التحليل الفني

مؤشر الدولار الأمريكي

الأسبوع الماضي، شكل مؤشر الدولار الأمريكي شمعة تصاعدية مرة أخرى استمرت في اتجاه الاتجاه التصاعدي طويل الأجل، ما حقق أعلى إغلاق وأعلى سعر له خلال أكثر من عامين. يبدو أن حركة السعر الأخيرة قد أعادت اختبار خط الاتجاه العلوي لنمط المثلث المتماسك المهيمن سابقاً، والذي يمكن رؤيته في الرسم البياني للسعر أدناه. السعر أعلى من سعره قبل 3 و6 أشهر، ما يشير إلى اتجاه تصاعدي صحي طويل الأجل للدولار الأمريكي والذي يجب استغلاله. ومع ذلك، رفض السعر أيضاً المقاومة المحددة أدناه عند المستوى 107.95، وللشمعة فتيل علوي كبير جداً، وهي عوامل تنازلية.

لدي الكثير من الأسباب الأساسية لأن أكون تصاعدي بشأن الدولار الأمريكي بعد الميل المتشدد من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي الأسبوع الماضي، والذي فاجأ الأسواق وأثار ارتفاع الدولار وبيعاً حاداً في الأسهم، بينما ارتفعت عوائد سندات الخزانة الأمريكية. ومع ذلك، أظهرت بيانات نفقات الاستهلاك الشخصي يوم الجمعة أن الضغوط التضخمية أقل من المتوقع، ما دفع الدولار إلى الانخفاض والأسهم إلى الارتفاع.

هناك اتجاه تصاعدي، لكنه قد يكون ضعيفاً بعض الشيء ويُظهر زخماً بطيئاً. بشكل عام، أرى أن الدولار أكثر عرضة للارتفاع من الانخفاض خلال الأسبوع المقبل.

اليورو/الدولار الأمريكي

يتخذ زوج اليورو/الدولار الأمريكي اتجاهاً تنازلياً طويل الأمد. وعادة ما يستغرق هذا الزوج من العملات وقتاً للتحرك، وعادة ما تتضمن اتجاهاته الكثير من التراجعات العميقة، ولكن لمدة ثلاثة أسابيع تقريباً بعد التراجع إلى انخفاض جديد يعتبر الأدنى على المدى الطويل، أقل بكثير من المستوى 1.0400 دولار، استقر السعر دون أن يتحول إلى تنازلي بشكل نهائي.

تغير هذا على مدار الأسبوعين الماضيين، وأعطى الضغط التنازلي دفعة قوية لنهج الاحتياطي الفيدرالي الأكثر تشدداً بشأن خفض معدلات الفائدة في المستقبل. ومع ذلك، شهد نهاية الأسبوع تعافي السعر إلى الحد الذي أصبح فيه إغلاق يوم الجمعة أعلى من أدنى إغلاق أسبوعي قبل بضعة أسابيع. كما لم يتجاوز انخفاض الأسبوع الماضي ذلك الانخفاض الأخير.

غالباً ما يكون لهذا الزوج اتجاهات موثوقة للغاية، ولهذا السبب أنا مهتم بالبيع، لذلك لن أقلق كثيراً بشأن الفتيل السفلي الطويل لشمعة الأسبوع الماضي.

الدولار الأمريكي/الين الياباني

استمر زوج الدولار الأمريكي/الين الياباني بالارتفاع بقوة للأسبوع الثاني على التوالي، حيث حقق اختراقاً تصاعدياً لارتفاع جديد طويل الأجل يوم الخميس، على الرغم من أن يوم الجمعة شهد تصحيحاً تنازلياً. يمكن أن يأخذ متداولو الاتجاه هذا كإشارة للدخول في تداول شراء.

يتجه الدولار الأمريكي نحو الارتفاع على المدى الطويل، وقد تلقى دفعة يوم الأربعاء الماضي من بنك الاحتياطي الفيدرالي الذي اتخذ موقفاً أكثر تشدداً بشأن خفض معدلات الفائدة والتضخم، لكن بيانات التضخم الأمريكية الأضعف من المتوقع يوم الجمعة أوقفت ذلك. ومع ذلك، لا شك أن هناك قوة متبقية في الدولار الأمريكي.

ضعف الين الياباني مؤخراً باعتباره الجانب الآخر من هذا الزوج، وخاصة بعد أن تخطى بنك اليابان رفع محتمل لمعدلات الفائدة الأسبوع الماضي.

أرى هذا الزوج يقدم تداول شراء لأنه يميل إلى الاتجاه بشكل موثوق للغاية على المدى الطويل، وخاصة بعد أن وصل إلى ارتفاع جديد هو الأعلى خلال عدة أشهر الأسبوع الماضي.

زوج الدولار النيوزيلندي/الدولار الأمريكي

الأسبوع الماضي، سجل زوج الدولار النيوزيلندي/الدولار الأمريكي شمعة كبيرة ثانية على التوالي، وأغلق عند انخفاض جديد هو الأدنى خلال عامين، وهو انهيار تنازلي كبير بالنسبة لأي أصل.

حظي الدولار الأسترالي بالكثير من الاهتمام مؤخراً، حيث تراجع إلى انخفاضات طويلة الأجل بعد أن قرر بنك الاحتياطي الأسترالي خفض معدلات الفائدة، ولكن من الجدير بالذكر أن الدولار النيوزيلندي ضعيف للغاية أيضاً، ولكن أكثر من ذلك، ما يجعل الدولار النيوزيلندي جذاباً على جانب صفقات البيع.

ضعف الدولار النيوزيلندي بسبب خفض معدلات الفائدة القوي بنسبة 0.50% من قبل بنك الاحتياطي النيوزيلندي، ومرة ​​أخرى الأسبوع الماضي بسبب بيانات الناتج المحلي الإجمالي الأقل بكثير من المتوقع والتي سوف تدعم الحجة للمزيد من خفض معدلات الفائدة في المستقبل المنظور.

لا يتجه هذا الزوج بشكل موثوق للغاية، لذلك لا أقوم بتداولات طويلة الأجل فيه، لكنه يبدو بالتأكيد ضعيفاً للغاية الآن.

الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي

الأسبوع الماضي، سجل زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي شمعة تنازلية كبيرة جداً وقوية، وأغلق بالقرب من أدنى مستوياته، على الرغم من وجود فتيل سفلي. وأغلق عند أدنى مستوى له خلال عامين، وهو انهيار تنازلي كبير بالنسبة لأي أصل.

حظي الدولار الأسترالي بالكثير من الاهتمام مؤخراً حيث تراجع إلى انخفاضات جديدة طويلة الأجل مع تمرير بنك الاحتياطي الأسترالي لخفض معدلات الفائدة، ولكن من الجدير بالذكر أن الدولار النيوزيلندي ضعيف للغاية أيضاً، ولكن أكثر من ذلك، ما يجعله جذاباً على جانب صفقات البيع.

لا يتجه هذا الزوج بشكل موثوق للغاية، لذلك لا أقوم بتداولات طويلة الأجل فيه، لكنه يبدو بالتأكيد ضعيفاً للغاية في الوقت الحالي. أداء جميع عملات السلع الأساسية سيئ للغاية، وبالتالي، فإن إحدى الأفكار لتنويع المخاطر جزئياً في تداول الفوركس قد تكون بيع جميعها مقابل الأصول التي تتوقع صعودها.

الدولار الأمريكي/الدولار الكندي

الأسبوع الماضي، سجل زوج الدولار الأمريكي/الدولار الكندي شمعة تصاعدية كبيرة، ما أدى إلى الوصول لارتفاع جديد هو الأعلى خلال 4 سنوات، ولكنه شكل أيضاً فتيلاً علوياً كبيراً. حركة السعر تصاعدية بشكل أساسي، ولا شك في ذلك، ولكن قد يستغرق الأمر بعض الوقت حتى يتماسك السعر ويكتسب زخماً كافياً لاختراق مستدام فوق المقاومة عند المستوى 1.4375 دولار.

لا يتجه هذا الزوج بشكل موثوق للغاية، لذلك لا أقوم بتداولات طويلة الأجل فيه، لكنه يبدو بالتأكيد قوياً للغاية في الوقت الحالي.

الدولار الكندي ضعيف ليس بسبب أي شيء خاص بكندا، ولكن له علاقة أكبر بضعف عام في جميع عملات السلع الأساسية.

مؤشر ناسداك 100

شهد الأسبوع الماضي تراجع مؤشر ناسداك 100 بقوة شديدة يوم الأربعاء بعد أن عدل بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي وتيرة رفع معدلات الفائدة لتكون أبطأ طوال عام 2025، ما أثار مفاجأة متشددة بعض الشيء في السوق. انخفضت جميع المؤشرات الأمريكية، ولكن تجدر الإشارة إلى أن مؤشر ناسداك 100 تفوق على جميع المؤشرات الأخرى، ولا يزال تحرك السعر يظهر نمط اتجاه تصاعدي مع دعم السعر حالياً عند المستوى 21023.

هناك اتجاه تصاعدي طويل الأجل، ولكن قد يكون من الحكمة الانتظار حتى يغلق السعر عند ارتفاع قياسي جديد قبل الدخول في صفقة شراء جديدة لسببين. أولاً، لأن تحرك السعر قصير الأجل ليس تصاعدياً بقوة، لذلك قد نكون رأينا الذروة منذ فترة بالفعل. ثانياً، لأن فترة نهاية العام هي الفترة التي قد تشهد تحركات غريبة ومتقلبة مع إعادة المؤسسات تموضعها، جزئياً لتغيير التوقعات، وجزئياً لأسباب ضريبية، والتي يمكن أن تجعل الأسواق غير متوقعة.

أرى أن مؤشر ناسداك 100 يقدم فرص تداول شراء، ولكن فقط بعد الإغلاق فوق المستوى 22100.

عقود الكاكاو الآجلة

كانت عقود الكاكاو الآجلة ترتفع بقوة على مدى الأسابيع الستة الماضية، حيث ارتفعت إلى ارتفاع قياسي جديد الأسبوع الماضي، لكنها تراجعت وتخلت عن معظم مكاسب الأسبوع بحلول نهاية يوم الجمعة، ما يحول الشمعة الأسبوعية إلى شريط مسماري قد يكون علامة تنازلية.

ومع ذلك، فإن الدخول في تداولات شراء على السلع الأساسية عندما تخترق إلى ارتفاعات جديدة لـ6 أشهر، وخاصة عندما يكون هناك زخم قوي كما هو الحال هنا، كان تاريخياً استراتيجية تداول مربحة للغاية، لذلك هناك الكثير من الأسباب الجيدة للدخول في صفقات شراء هنا.

خلال النصف الثاني من عام 2023 والأشهر الأولى من عام 2024، ارتفع السعر بنحو 600%، وهو ارتفاع مذهل. ويشير حدوث هذا مؤخراً إلى أنه قد يحدث مرة أخرى، ما يعطي سبباً إضافياً للدخول في صفقات شراء هنا.

الكاكاو هو غذاء خارق وأصبح معروفاً بخصائصه الصحية عند استخدامه باعتدال. وهذا عامل آخر يعطي السعر دفعة معنوية.

أرى أن الكاكاو يستحق الشراء، ولكن فقط بعد إغلاق يومي فوق المستوى 12565. وأشير إلى أن عقود الكاكاو الآجلة كبيرة جداً، حيث تبلغ قيمتها حوالي 100000 دولار وهو حجم مركز كبير وخطير لمعظم المتداولين الأفراد. يمكن أن يكون تداول عقود الفروقات على الكاكاو أمراً خطيراً على المدى الطويل، حيث تكون رسوم المبادلة بين عشية وضحاها مرتفعة للغاية عادةً. لذلك، أحث المتداولين الأفراد على النظر في صناديق الاستثمار المتداولة في الكاكاو أو صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة مثل COCO التي تمتلك عقود الكاكاو الآجلة ولكن يمكن شراؤها مقابل بضعة دولارات أمريكية فقط للسهم.

الخلاصة:

أرى أن أفضل فرص التداول هذا الأسبوع هي:

• بيع زوج اليورو/الدولار الأمريكي.
• شراء مؤشر ناسداك 100 بعد إغلاق يومي (في نيويورك) فوق المستوى 22,100.
• شراء العقود الآجلة للكاكاو أو صندوق ETF/ETC للكاكاو بعد إغلاق العقود الآجلة للكاكاو فوق المستوى 12,565.

التوقعات الأسبوعية لسوق الفوركس لأزواج اليورو/الدولار الأمريكي والدولار الأمريكي/الين الياباني والدولار النيوزيلندي/الدولار الأمريكي

المصدر : اضغط هنا